abrdn abordera son fonds phare axé sur la dette émergente corporate qui est classé art. 9 SFDR et qui fait partie de notre gamme d'investissement à impact. Ce fonds va au-delà de la simple minimisation des risques ESG et investit activement dans des entreprises qui génèrent un impact sociétal positif. Nous allons examiner en profondeur les processus que nous utilisons pour aligner nos investissements sur les objectifs de développement durable de l'ONU et nous expliquerons comment nous construisons un portefeuille diversifié composé d'émetteurs de grande qualité issus des marchés émergents.

Workshop Objectives: Comprendre comment abrdn aide les investisseurs à contribuer à un monde plus durable - tout en générant des rendements pérennes - en identifiant et en investissant dans des entreprises qui s'alignent positivement sur les ODD de l'ONU.

Abrdn a à cœur d'aider les investisseurs du monde entier à atteindre leurs objectifs d'investissement et à élargir leurs horizons financiers. Notre offre est hautement diversifiée et parmi les plus novatrices du marché et en plaçant les considérations environnementales, sociales et de gouvernance (ESG) au cœur de notre processus, nous cherchons à identifier les opportunités d’investissement les plus durables à l’échelle mondiale. 

Nous gérons un total de €590 milliards* d’actifs pour le compte de nos clients. Nous sommes implantés dans plus de 30 bureaux à travers le monde, regroupant plus de 800 professionnels de l’investissement, et faisant d'abrdn, un gérant d'actifs résolument global.
*au 30 juin 2022

La remontée des taux d’intérêt après de nombreuses années à des niveaux planchers engendre une hausse marquée des taux des obligations – et indirectement, de leur potentiel de génération de revenu.  La hausse des taux obligataires est également synonyme de reflux de leurs cours, qui sont désormais plus accessibles et pourraient de ce fait être assortis d’un potentiel de croissance supérieur ces prochaines années. De toute évidence, les taux obligataires pourraient encore progresser à court terme. Cependant, dans une perspective de long terme, il peut être opportun de profiter du contexte actuel pour renforcer son exposition aux obligations, et en particulier à celle générant des revenus.

Notre présentation du fonds Capital Group Multi-Sector Income Fund (LUX) vise à démontrer les capacités d'investissement de Capital Group dans le segment obligataire, ainsi que les opportunités d'investissement pour les investisseurs ayant une vision de long terme.

Capital Group est l’une des plus anciennes et plus importantes sociétés de gestion au monde avec 2 200 milliards USD d’encours sous gestion (à fin décembre 2022). Capital Group propose ses stratégies d’investissement en actions, en obligations et mixtes à tous types d’investisseurs. Depuis 1931, le seul objectif de Capital Group est de générer des résultats supérieurs et réguliers au profit des investisseurs à long terme, par le biais de portefeuilles constitués des plus fortes convictions de ses gérants, d’une recherche fondamentale rigoureuse et de la responsabilité individuelle des gérants.

Le fonds iMGP DBi Managed Futures réplique la performance avant frais d'un panier représentatif des plus grands CTA. L'analyse factorielle est utilisée pour déterminer les positions clés de ces fonds, qui sont ensuite répliquées par le biais de contrats futures les plus liquides. Structuré comme un OPCVM, il constitue un moyen efficace d'accéder à ce style d'investissement qui réduit les coûts, atténue le risque lié à la sélection de gérant et offre une liquidité quotidienne.

Comment offrir la performance « avant frais » de l'univers des CTA dans fonds UCITS avec des frais raisonnables, une liquidité quotidienne, et en toute transparence ?

iM Global Partner est un réseau mondial dédié à la gestion d'actifs qui sélectionne et noue des partenariats de long terme avec des
sociétés de gestion performantes et indépendantes en prenant une participation directe au capital de ses Partenaires. iM Global Partner est présent dans 11 pays en Europe et aux Etats-Unis et permet à ses clients d'accéder aux meilleures stratégies de gestion de ses Partenaires. iM Global Partner représente près de 36 milliards de dollars d’encours sous gestion à fin mars 2023.

La genèse du fonds Regnan Sustainable Water and Waste Fund est une histoire de civilisation et de progrès économique. 

Bertrand Lecourt, gérant senior du fonds, présentera cette combinaison des thèmes de l'eau et des déchets dans une proposition unique et véritablement différenciante, basée sur une croissance fondamentale à long terme favorisée par les thèmes universels de l'urbanisation, de la consommation, du développement des infrastructures et des changements réglementaires.

Bertrand Lecourt examinera les opportunités d'investissement de la thématique globale eau et déchets, notamment les avantages d'une gestion durable de cette thématique et les raisons pour lesquelles l’eau et les déchets devraient être pris en compte dans tous les portefeuilles globaux, thématiques et ESG.

A propos de J O Hambro Capital Management Limited

J O Hambro Capital Management Limited (JOHCM) est une société de gestion active dont le siège est au Royaume-Uni et dont la culture est axée sur la performance des investissements. Elle gère 25.8 milliards d'euros d'actifs (au 31 décembre 2022) à travers des actions britanniques, européennes, asiatiques, mondiales/internationales et de marchés émergents et des stratégies multi-actifs. 

JOHCM limite la capacité des stratégies d'investissement afin de promouvoir une performance de portefeuille leader sur le marché.

Amadeo Alentorn, gestionnaire principal de la stratégie Jupiter Merian Global Equity Absolute Return, présentera en détail le processus d'investissement de son équipe mettant en avant son caractère unique et sa capacité à performer dans des environnements de marché variés. Il abordera les défis auxquels les investisseurs sont confrontés lorsqu'ils cherchent à diversifier leur portefeuille dans des marchés influencés par des événements macro-économiques difficiles à prévoir. Il expliquera comment une approche long-short market neutral equity peut être conçue pour éviter l'exposition à la direction du marché et éviter le biais de style. Il partagera les résultats des recherches récentes de son équipe, donnera son analyse de l'environnement des actions mondiales et expliquera comment le portefeuille est actuellement positionné.

Découvrez comment les fonds Market Neutral sont construits pour rechercher des rendements peu corrélés aux classes d'actifs traditionnelles et apprenez-en davantage sur les différents styles d'investissement et les risques liés au biais de style.

Jupiter est une société de gestion active, spécialisée et convaincue. Jupiter a vocation à aider nos clients à atteindre leurs objectifs d'investissement sur le long terme. Depuis ses origines en 1985, Jupiter propose une gamme de stratégies gérées activement disponibles pour les clients britanniques et internationaux sur les marchés actions, obligataires, multi-actifs et les alternatifs. Jupiter fait partie de l'indice FTSE 250 et gère 57.8 milliards d'euros au 31/03/2023.

2023, enfin l’année des convertibles ? Gérant actif et de convictions, Mirabaud AM a su depuis 10 ans mettre à profit l’expérience de Nicolas Crémieux sur les obligations convertibles. Classe d’actifs très liquide et stratégique, elle permet de profiter de la hausse des marchés, tout en se protégeant contre leur baisse, en utilisant la convexité pour gérer le risque. Les conditions de marché actuelles sont favorables à leur retour en grâce compte tenu de la hausse des coupons, et nous sommes convaincus que le véritable rebond reste à venir après une année 2022 difficile. « Être payé pour attendre » est le nouveau paradigme.

Workshop objective: Approfondir la compréhension de la classe d’actifs, en expliquant pourquoi elle constitue une allocation stratégique et ce, dans n’importe quel cycle économique, de par sa solidité en fonction du risque et de par sa capacité à générer des rendements élevés.

Mirabaud AM est la division investissement du groupe Mirabaud, un gestionnaire de fortune et d’actifs indépendant créé en 1819 à Genève. Nous proposons des solutions d'investissement dans les classes d’actifs obligataires, actions et produits alternatifs, à des investisseurs institutionnels et wholesale en Europe. Notre culture et notre identité sont depuis toujours marquées du sceau de la gestion active, philosophie par laquelle nous avons démontré notre capacité à valoriser les investissements de nos clients au fil du temps. L'accent mis sur la gestion des risques et l'engagement envers les principes environnementaux, sociaux et de gouvernance d'entreprise sont des éléments importants de notre héritage.
Nous opérons dans les principaux centres financiers européens : Genève, Zurich, Londres, Paris, Madrid, Milan et Luxembourg.

Pourquoi adopter une approche durable pour investir dans les actions des marchés émergents ? Juliana Hansveden, gestionnaire de portefeuille chez Ninety One, estime que c'est tout simplement la meilleure façon de générer des rendements et de gérer les risques dans cette classe d'actifs. Juliana estime que les investisseurs peuvent aligner leurs portefeuilles sur les puissantes transformations structurelles des marchés émergents, qui ont le potentiel de stimuler la croissance et les bénéfices de certaines entreprises.

Ces tendances structurelles apparaissent alors que les sociétés émergentes s'efforcent de donner à tous leurs habitants l'accès à de meilleurs services financiers, soins de santé, éducation, transport et logement - et de le faire au moyen de modèles économiques durables adaptés à un monde numérique à consommation nulle. Toutefois, comme la divulgation et la réglementation en matière de développement durable en sont à un stade précoce dans les marchés émergents, il n'est pas toujours facile d'identifier les entreprises susceptibles d'en bénéficier. Juliana expliquera comment, selon elle, une stratégie d'investissement devrait être structurée pour saisir l'opportunité que représente le développement durable dans les marchés émergents.

Découvrez avec Ninety One pourquoi l'adoption d'une approche durable de l'investissement dans les actions des marchés émergents est le meilleur moyen de générer des rendements et de gérer les risques dans cette classe d'actifs.

Ninety One est un gestionnaire d'investissement actif et mondial qui gère 132,4 milliards de livres sterling d'actifs (au 31.12.22). Notre objectif est de fournir à nos clients des rendements à long terme tout en faisant une différence positive pour les gens et la planète.

Établie en Afrique du Sud en 1991, sous le nom d'Investec Asset Management, la société a commencé comme une petite start-up offrant des investissements nationaux dans un marché émergent. En 2020, en tant qu'entreprise mondiale fière de ses racines dans les marchés émergents, nous avons fusionné pour devenir Ninety One.

Nous nous engageons à développer organiquement des équipes d'investissement spécialisées. Notre héritage et notre approche nous permettent d'apporter à nos clients - institutions, conseillers et investisseurs individuels du monde entier - une perspective différente en matière d'investissement actif et durable dans les domaines des actions, des titres à revenu fixe, des produits multi-actifs et des produits alternatifs. 

L'investissement comporte des risques ; des pertes peuvent être subies.

Les obligations continuent à offrir de solides perspectives, suite à la remontée des taux en 2022 et alors qu'un ralentissement économique se dessine en 2023. Aujourd'hui, les marchés obligataires présentent de multiples opportunités de construire des portefeuilles résilients avec un potentiel attrayant aussi bien en termes de rendements que d'atténuation des risques. La gamme Income de PIMCO a été conçue pour tirer profit de l’ensemble des secteurs de l’univers obligataire dans le but d’offrir une distribution régulière des revenus et une appréciation du capital tout en maintenant un niveau de volatilité contenu.

Workshop Objectives: Présenter la gamme Income, expliquant comment ces solutions clé en main réunissent les meilleures idées d’investissement de PIMCO à travers une approche différenciée et éprouvée au cours des dix dernières années.

Company Profile: PIMCO est l'un des principaux gestionnaires d'investissements à revenu fixe au monde. Fondée en 1971 à Newport Beach, PIMCO a présenté aux investisseurs une approche de l'investissement à revenu fixe basée sur le rendement total. Au cours des 50 années suivantes, PIMCO a continué à apporter innovation et expertise à ses clients recherchant les meilleures solutions d'investissement. Aujourd'hui, nous avons 23 bureaux dans le monde et des professionnels unis par un seul objectif : créer des opportunités pour les investisseurs dans tous les environnements de marché. PIMCO appartient à Allianz S.E., un fournisseur mondial de services financiers diversifiés de premier plan.

Après une décennie où les investissements actions des marchés émergents sont passés d'actifs au passifs, la situation actuelle plaide en faveur d'une approche active de l'investissement dans les pays émergents, en recherchant des opportunités d'investissement au-delà de la croissance chinoise, et en délaissant les approches passives basées sur les capitalisations boursières.

Le fonds RAM Emerging Markets Equities Fund offre une véritable alternative aux risques de concentration offrant une capture optimale des inefficiences fondamentales dans les marchés émergents depuis bientôt 15 ans.

RAM AI augmente son process de sélection de titres avec une infrastructure de Deep Learning qui modélise l'interaction entre toutes les caractéristiques fondamentales, de sentiment et de marché des titres basées sur des données structurées (prix, fondamentaux, rating extra-financiers) et non-structurées (flux d’actualités, rapports annuelles, etc). 

Découvrir comment RAM ai intègre des outils de Deep Learning basé sur plus de 500 données dans une gestion active bottom-up fondamentale sur les pays émergents. 

Nous nous positionnons en tant que gestionnaire d'investissement axé sur la recherche. Nos professionnels de l'investissement collaborent au sein d'une équipe stable et solidement expérimentée, en combinant leurs compétences complémentaires sur les marchés financiers. Nous pouvons compter sur des ressources dédiées, qui appliquent des méthodologies éprouvées et évolutives afin de dégager des rendements durables au profit de nos clients. Depuis 2007, nous exploitons d'importantes quantités de données grâce aux dernières technologies disponibles pour créer des solutions d'investissement diversifiées. Basé à Genève, nous gérons actuellement EUR 2bn au travers de fonds UCITS, dont plus de EUR 500 Mn gérés sur les pays émergents.

Après une année 2022 difficile pour la plupart des classes d'actifs, 2023 s'avère très volatile, les marchés nerveux étant suspendus aux moindres paroles de J. Powell et à tous les chiffres de l'inflation. Malgré des nouvelles relativement bonnes sur le front de l'inflation, les attentes autour du toujours insaisissable "pivot" signifient que l'incertitude et la volatilité restent très élevées. Pour couronner le tout, le FMI met en garde contre des récessions sur les marchés développés.
Les actions de qualité à croissance des dividendes ont surmonté les difficultés des marchés en 2022 et peuvent aider les investisseurs à naviguer dans cet environnement difficile grâce à leur "résistance à toute épreuve" :
o Les stratégies de qualité peuvent contribuer à la constitution d'un patrimoine sur le long terme tout en étant défensives en période de ralentissement économique. 
o Les entreprises de qualité ont surperformé sur le long terme et, en se concentrant sur l'évaluation, peuvent surperformer dans des marchés axés sur la croissance ou sur la valeur.
o La qualité a un effet défensif grâce à la tendance des investisseurs à "voler vers la qualité" en période d'incertitude.

Discutez de la stratégie qui pourrait aider les investisseurs à naviguer dans l'environnement de marché actuel en se concentrant sur les entreprises de haute qualité et à croissance de dividendes.

WisdomTree a été fondé en 2006 avec la passion de créer de meilleures façons d'investir, étant le premier gestionnaire d'investissement à pondérer par les dividendes. Depuis 2014, notre activité européenne s'est développée en termes de gamme de produits et d'actifs sous gestion. En avril 2018, nous avons finalisé l'acquisition des activités d'ETF Securities dans le domaine des matières premières négociées en bourse, des devises et des produits à effet de levier et à court terme, y compris le premier ETP sur l'or au monde. Aujourd'hui, nous sommes le plus grand fournisseur indépendant d'ETP à l'échelle mondiale et nous proposons l'une des gammes d'ETP les plus innovantes, couvrant les matières premières, les devises, les actions, les titres à revenu fixe, les crypto-monnaies et les alternatives liquides.