Der Gesundheitssektor ist für seine defensiven Eigenschaften bekannt, insbesondere in volatilen Marktumfeldern. Wir glauben jedoch, dass viele Anleger die offensive Rolle einer Gesundheitsallokation übersehen. Wir sind überzeugt, dass diese einzigartige Kombination aus offensiven und defensiven Eigenschaften ein probates Mittel gegen anhaltende konjunkturelle Unsicherheit ist. Unserer Ansicht nach kann ein geschäftsorientierter Anlageansatz im Gesundheitssektor langfristige Wachstumschancen eröffnen und die risikoadjustierte Performance für Anleger langfristig verbessern.

Workshop-Ziel:

Unserer Ansicht nach kann ein geschäftsorientierter Anlageansatz im Gesundheitssektor langfristige Wachstumschancen eröffnen und die risikoadjustierte Performance für Anleger langfristig verbessern.

Unternehmensprofil:

AllianceBernstein ist eine führende Kapitalanlagegesellschaft mit einem verwalteten Kundenvermögen von 792 Milliarden US-Dollar (Stand: 31. December 2024). Mit einer außergewöhnlichen Kombination aus Expertise in den Bereichen Aktien, Anleihen, alternative Anlagen und Multi-Asset-Strategien wollen wir differenzierte Erkenntnisse und Lösungen liefern, die den Erfolg der Anleger vorantreiben. In unserem globalen Netzwerk setzen wir alles daran, bessere Ergebnisse für unsere Kunden zu erzielen, darunter institutionelle, vermögende und private Anleger. Wir setzen auf Innovation, um die immer komplexer werdenden Herausforderungen und Chancen im Anlagebereich zu meistern. Und wir übernehmen Verantwortung auf allen Ebenen des Unternehmens - von der Art, wie wir arbeiten und handeln, bis hin zu den Lösungen, die wir für unsere Kunden entwickeln. 

Simon Thorp, CIO für globale Kredite bei Aperture Investors, wird den Aperture Credit Opportunities Fund (ACOF) vorstellen, einen Long-Short-Kreditfonds, der darauf abzielt, seine Benchmark über den Kreditzyklus hinweg zu übertreffen.
Da die Märkte für Unternehmensanleihen mit schwacher Bonität allmählich ihren Lockerungszyklus beginnen und sich die Kreditspreads wahrscheinlich von den historisch niedrigen Niveaus, wie sie Ende 2024 zu beobachten waren, ausweiten werden, geht Aperture davon aus, dass die Möglichkeiten, falsch bewertete Kredite aufzudecken, weiter zunehmen werden - insbesondere wenn das turbulente geopolitische Umfeld anhält.
In dieser Präsentation wird Simon die aktuelle Dynamik der Kreditmärkte erörtern, wie sich ACOF als Ergebnis positioniert und welche Chancen sich bis 2025 bieten.

Workshop-Ziel:

Ziel ist es, Investoren den ACOF-Fonds vorzustellen und für die Aufnahme von Long-Short-Kreditrisiken in die Allokation zu plädieren.

Unternehmensprofil:

Generali Investments ist eine Plattform von Vermögensverwaltern, die eine breite Palette von Anlagelösungen für traditionelle und alternative Anlageklassen anbieten. Jedes Unternehmen unserer Plattform wird von der Generali Gruppe unterstützt und hat die Freiheit, eigenständig zu innovieren und zu wachsen. Unsere Lösungen, die sich aus einer Vielzahl von Fachkompetenzen zusammensetzen, zielen darauf ab, den Anlegern zu helfen, Chancen zu nutzen und eine langfristige Performance zu erzielen, ohne dabei die Auswirkungen auf die Welt um uns herum aus den Augen zu verlieren. So bieten wir unseren Kunden Zugang zu einer Vielzahl von Anlagemöglichkeiten und einen Partner, der ihre langfristigen Interessen in den Vordergrund stellt.

Seit über zehn Jahren ergänzen unsere UCITS-Fonds OptoFlex (LU0834815101) und US EquityFlex (LU1138397838) erfolgreich die Aktien- und Anleihenportfolios institutioneller und privater Investoren. OptoFlex und US EquityFlex vereinnahmen systematisch Risikoprämien, um Investoren konsistente und verlässliche Mehrerträge zu liefern. Zwei unserer Portfoliomanager laden Sie herzlich zu einer kurzen Einführung ein.

Ziel des Workshops:
OptoFlex und US EquityFlex folgen seit über einem Jahrzehnt denselben bewährten Prinzipien und verwalten heute gemeinsam ein Vermögen von 3 Milliarden Euro – diese Prinzipien möchten wir Ihnen in diesem Workshop vorstellen:

1. Systematischer Ansatz: Die Vorteile unserer bewährten, regelbasierten Methodik.
2. Prognosefreiheit: Wie der Verzicht auf Marktvorhersagen das Risikomanagement verbessert.
3. Reduktion von Komplexität: Die Bedeutung von Liquidität und Einfachheit für stabile Erträge.
4. Vorbereitung auf Marktrückgänge: Werkzeuge zur Bewältigung von Markteinbrüchen.
5. Kontinuierliche Absicherung: Sicherstellung von langfristigem Erfolg und Liquidität.

Diskutieren Sie mit uns, wie diese Erkenntnisse Ihre Anlagestrategie optimieren können – wir freuen uns auf den Austausch mit Ihnen.

Im Gegensatz zum letzten Jahr, in dem sich die Aktienrenditen in bemerkenswerter Weise nicht nur auf die USA, sondern auf eine Handvoll amerikanischer Technologieführer konzentrierten, hat sich das Jahr 2025 anders entwickelt. 

Neben einem Wechsel an der Spitze der Märkte ist der Kampf gegen die Inflation noch nicht ganz vorbei, und selten hat die Politik die Märkte so stark beeinflusst. Wie können Anleger ein Aktienportfolio für alle Wetterlagen zusammenstellen?

Dieser Herausforderung hat sich der Guinness Global Equity Income Fund gestellt. In dieser Präsentation erläutert das Team von Guinness Global Equities, was das derzeitige Marktumfeld für Aktienanleger bedeutet, die ein gewisses Maß an Widerstandsfähigkeit anstreben und gleichzeitig an den Aufwärtsbewegungen der Märkte teilhaben wollen.

Workshop-Ziel:

Company Profile:

Guinness Global Investors wurde 2003 vom Gründer und Vorsitzenden Tim Guinness gegründet. Mit den Spezialgebieten Equity Income, Energie, Innovation und Asien bietet Guinness Global Investors ein Engagement in Schlüsselthemen, die Anlegern helfen, ihre Anlageziele zu erreichen. Das hauseigene Wirtschafts-, Branchen- und Unternehmensresearch ermöglicht es dem Unternehmen, eine unabhängige Sichtweise einzunehmen und sich nicht vom Markt leiten zu lassen. Aufgrund seiner Größe und Spezialisierung kann er außerdem schnell und effizient auf Marktbewegungen reagieren. Er bezieht ESG-Faktoren in alle seine Aktienstrategien ein und stellt sich der Verantwortung, die er als Vermögensverwalter übernimmt. Aktives Management, hohe Überzeugung und das Erkennen von Werten sind die zentralen Säulen seiner Philosophie und werden in Form von konzentrierten, gleich gewichteten Portfolios umgesetzt.

Die ersten Monate von Donald Trumps zweiter Amtszeit waren ereignisreich. Die Marktvolatilität ist entsprechend hoch. Anleger müssen wachsam gegenüber politischen Veränderungen und deren Auswirkungen bleiben. Folgende Themen werden diskutiert:
•    Verteidigung: Die NATO-Mitglieder haben gerade erst ihr 2-Prozent-Ziel erreicht, und Trump fordert bereits bis zu 5 Prozent.
•    US-Öl und -Gas: Im Inland feiert die Öl- und Gasindustrie die Nominierung eines ehemaligen CEOs der Ölindustrie zum Energieminister und den wachsenden Energiebedarf durch KI.
•    Krypto: Die Branche wartet gespannt auf weitere Details zur geplanten strategischen Kryptoreserve und einer möglichen Deregulierung.
•    Technologie: Big Tech könnte durch den Abbau bürokratischer Hürden mit Konkurrenz kleinerer Wettbewerber konfrontiert werden.

Workshop-Ziel:
Besprechen Sie die Fragen der Teilnehmer zu den oben genannten Themen und zeigen Sie Anlagelösungen auf, um an diesen Themen teilzunehmen.

Company Profile: 
HANetf wurde gegründet von Hector McNeil und Nik Bienkowski, die seit 20 Jahren Vorkämpfer der europäischen ETF-Branche sind, wo sie erfolgreiche Unternehmen wie ETF Securities, Boost ETP und WisdomTree Europe gegründet und aufgebaut haben.

2017 hoben sie HANetf aus der Taufe, um Vermögensverwaltern eine umfassende White-Label-Lösung für Betrieb, Compliance, Vertrieb und Marketing von OGAW ETFs anzubieten.

Unsere Kunden erhalten Zugriff auf ein erstklassiges Team mit umfangreicher ETF-Erfahrung und ein Weltklasse-Ökosystem von ETF-Dienstleistern, die zusammenarbeiten, um die Eintrittsbarrieren zu senken, Kosten zu sparen und die Markteinführung zu beschleunigen für Vermögensverwalter, die erfolgreich OGAW-ETFs auflegen möchten.

Warum sind hochqualitative Unternehmen mit dominanten Marktpositionen und starken immateriellen Vermögenswerten in der Lage, attraktive Renditen für Kunden zu erzielen? Isabelle Mast, Portfoliomanagerin des International Equity Teams, erläutert, wie das Investment Team hochwertige Unternehmen identifiziert. Zudem geht Sie darauf ein, warum Eigenschaften wie Preismacht und zuverlässig wiederkehrende Umsätze für die Ertragsstabilität wichtig sind und warum die Kapitalvermehrung ein starkes Instrument für langfristige Investoren ist. Im aktuellen Marktumfeld erklärt Isabelle, wie eine differenzierte Strategie, die sich auf Bottom-up-Research konzentriert und von einer bewährten, unveränderten Philosophie unterstützt wird, das Potenzial hat, attraktive langfristige Renditen mit geringerer absoluter Volatilität als traditionelle Benchmarks zu erzielen – wie es über die letzten 25 Jahre der Fall war.

Workshop-Ziel:

Ziel des Workshops ist, den Qualitätsansatz des International Equity Teams zu verstehen und zu erkennen, wie die Stärke der Kapitalvermehrung das Potenzial hat, Anlegern langfristig robuste Renditen zu erwirtschaften.

Company Profile:

Morgan Stanley Investment Management (MSIM) ist eine kundenorientierte Organisation, die sich auf Asset-Management-Lösungen für Anleger weltweit spezialisiert hat. Durch unsere globale Präsenz, unsere Vordenkerrolle sowie das umfangreiche Angebot an Produkten und Dienstleistungen stellen wir uns gemeinsam den sich wandelnden Herausforderungen. Mit mehr als vier Jahrzehnten Erfahrung decken unsere Anlagestrategien das Risiko-Rendite-Spektrum über Ländergrenzen, Anlagestile und Anlageklassen hinweg ab. Unsere Investmentteams verfügen über einen einzigartigen Talentpool und teilen die gleichen Kernwerte für erstklassige Investments, die das Markenzeichen von MSIM sind.

Der DNCA Invest Credit Conviction demonstriert, wie ein moderner Rentenfonds heute flexibel agieren kann: Durch aktives Management von Kredit- und Zinsrisiken, taktische Allokationen zwischen defensiven und offensiven Positionen sowie dynamisches Durations-Management (-2 bis +7 Jahre) passt sich der Fonds schnell an wechselnde Marktphasen an. Der gezielte Einsatz von Derivaten wie CDS und Futures erlauben zusätzliche Flexibilität sowie präzises Risikomanagement. Ein strukturierter ESG-Prozess ist ebenfalls integraler Bestandteil. Ein ideales Beispiel für flexible Rentensteuerung in volatilen Zeiten.

Workshop-Ziel:

Ziel des Workshops ist es, die flexiblen Strategien des DNCA Invest Credit Conviction Fonds zu erläutern, einschließlich aktiver Risiko-Management-Techniken, dynamischer Allokationen und der Integration von ESG-Kriterien in volatile Märkte.

Unternehmensprofil:

Unser Multi-Affiliate-Ansatz verbindet Sie mit den unabhängigen Ansichten und der gebündelten Expertise von mehr als 15 aktiven Managern. Als einer der weltweit1 größten Vermögensverwalter stellen wir eine Vielzahl von Lösungen von verschiedenen Anlageklassen, -stilrichtungen und -vehikel zur Verfügung. Wir engagieren uns für die Förderung eines nachhaltigen Finanzwesens sowie der Entwicklung innovativer ESG-Produkte. In Absprache mit unseren Kunden evaluieren wir kontinuierlich die Märkte und Annahmen, um sicherzustellen, dass ihre Strategie die langfristigen Ziele erreicht.  1 Im Rahmen des Cerulli Quantitative Update: Global Markets 2022 wurde Natixis Investment Managers auf Basis des verwalteten Vermögens als die Nr. 18 unter den größten Vermögensverwaltern der Welt eingestuft (Stand: 31. Dezember 2021).

Das RBC Emerging Markets Equity Team verwaltet ein Vermögen von rund USD 20 Milliarden für globale Anleger mit einer Reihe von qualitätsorientierten, langfristigen Lösungen. Das Team hat seit seiner Gründung im Jahr 2009 eine starke Erfolgsbilanz aufgebaut, wobei der Schwerpunkt auf einer konsistenten risikobereinigten Performance liegt, über verschiedene Marktbedingungen hinweg. In den Schwellenländern leben über 80% der Weltbevölkerung, diese werden in den kommenden Jahren rund 70% des globalen BIP-Wachstums ausmachen. Auch aus Aktiensicht sehen wir, dass die Anlageklasse in Bezug auf Länderdiversifikation, strukturelles Exposure auf Sektorenebene und Rentabilitätstrends immer attraktiver wird. Dijana Jelic, RBC Emerging Markets Equity Product Specialist, wird einen Überblick über die Anlagephilosophie und -plattform des Teams geben, sowie über die Aussichten für Schwellenländeraktien und wo wir derzeit Chancen sehen. Wir freuen uns auf Sie!

Workshop-Ziel:

Dijana Jelic, RBC Emerging Markets Equity Product Specialist, wird einen Überblick über die Anlagephilosophie und -plattform des Teams geben, sowie über die Aussichten für Schwellenländeraktien und wo wir derzeit Chancen sehen.

Unternehmensprofil:

RBC BlueBay Asset Management ist ein aktiver Vermögensverwalter mit Expertise in den Bereichen festverzinsliche Wertpapiere, Aktien und alternative Anlagen. Unser lösungsorientierter Ansatz bedeutet, dass wir uns bemühen, die Kunden mit dem Wissen auszustatten um gute Anlageentscheidungen zu treffen. Wir arbeiten mit ihnen zusammen und entwickeln uns gemeinsam weiter, indem wir Anlageprodukte schaffen, die ihren Bedürfnissen entsprechen. Wir arbeiten im gesamten Unternehmen mit absoluter Transparenz, bieten unseren Kunden direkten Zugang zu unseren Anlageteams und fördern eine Kultur, die Chancen eröffnet. Das Ergebnis ist eine durchdachte und integrative Organisation, in der der Mensch an erster Stelle steht und die Kunden profitieren. Verantwortungsbewusstes Investieren ist nicht nur ein Investitionsschwerpunkt; es ist tief in das Kundenerlebnis und unsere Arbeit integriert – um Lösungen zu schaffen, die einen echten Impact liefern.

Nach dem Boom der 1980er Jahre durchlief der japanische Markt eine längere Phase der Unterperformance. Aufgrund des japanischen Keiretsu-Systems waren Unternehmensführungen nicht immer motiviert, Entscheidungen zur Maximierung des Aktionärswerts zu treffen.
Daher reduzierten viele Investoren ihr Engagement, und heute bleibt Japan unterrepräsentiert und unterbewertet. Dies, zusammen mit einer unzureichenden fundamentalen Analyseabdeckung von über 40 % des Marktes, bietet erhebliches Potenzial.
Der Schlüssel zur Ausschöpfung dieses Potenzials ist die laufende Revolution der Corporate Governance, die mit dem Stewardship Code im Jahr 2014 begann und durch Marktteilnehmer wie die Tokyo Stock Exchange an Dynamik gewinnt, die den Druck auf Unternehmen hinsichtlich ineffizienter Strukturen und schlechter Bewertungen erhöhen. Unternehmen reagieren darauf, und die Landschaft verändert sich.

Workshop-Ziel:

Japan ist seit Jahrzehnten ein unbeliebter Ort für Investitionen. Erfahren Sie, wie die Governance-Revolution den Wandel vorantreibt und warum es jetzt an der Zeit ist, einen neuen Blick auf Japan zu werfen.

Unternehmensprofil:

Zennor Asset Management ist ein 2020 gegründetes Boutique-Vermögensverwaltungsunternehmen, das sich auf die langfristige Kapitalvermehrung konzentriert. Zennor erreicht dies durch einen Fokus auf kapazitätsbegrenzte, hochdifferenzierte Strategien. Die erfahrenen Manager suchen nach Vermögenswerten, die deutlich unter ihrem inneren Wert gehandelt werden und klare Katalysatoren haben, um die Performance zu steigern.

Zennor verwaltet Vermögenswerte in Höhe von über 500 Millionen US-Dollar in zwei Strategien: der im Februar 2021 eingeführten Zennor Japan-Strategie und der im April 2023 eingeführten Zennor Japan Income-Strategie. Zennor ist Unterzeichner der UN PRI und unterstützt den Japan Stewardship Code.