Der progressive Rückgang der Inflation zusammen mit einem Soft Landing unserer Volkswirtschaften verleiht den Anleihenmärkten zu Beginn des Jahres 2024 wieder mehr Sichtbarkeit. Die Leitzinswende ist in greifbarer Nähe. Sowohl bei High-Yield- als auch bei Investment-Grade-Anleihen decken die Carry-Trades die Inflation weiterhin weitgehend ab. Die jüngste Verengung der Kredit-Spreads ist angesichts des soliden Fundamentals der Emittenten und der sehr günstigen technischen Rahmendaten, welche in diesem Jahr anhalten dürften, nur logisch.

Workshop Objective: Verstehen Sie die Vorteile eines Engagements in Unternehmensanleihen. Entdecken Sie die von Anaxis empfohlene Positionierung in Bezug auf Duration und Kreditqualität.

Company Profile: Wir bei Anaxis haben den Ehrgeiz, eine bessere Zukunft zu schaffen. Dieser Ehrgeiz gilt in erster Linie den Anlegern, die uns ihr Vermögen anvertrauen und unsere Produkte in ihrer langfristigen Allokation nutzen. Er erstreckt sich aber auch auf die Welt, in der wir leben. Deshalb engagieren wir uns für eine ethische und umweltfreundliche Vermögensverwaltung und für den Übergang zu einer gerechteren und nachhaltigeren Wirtschaft.

Wir haben ein Team von Fachleuten zusammengestellt, deren gemeinsames Ziel es ist, Anlegern, welche die Vorzüge einer auf fundamentaler Analyse der Unternehmen basierenden Vermögensverwaltung verstehen, zuverlässige Produkte anzubieten.

Bei Anaxis sind menschliche Beziehungen ein zentraler Wert. Unsere Kunden wissen, dass sie einen vertrauenswürdigen Partner haben, der sie bei wichtigen Entscheidungen begleitet, und unsere Teammitglieder genießen ein Arbeitsumfeld, das zur geistigen Entwicklung und analytischem Denken führt.

Qualitätsaktien erzielen über einen längeren Zeitraum hinweg hohe Renditen und schneiden im Vergleich zu den breiten Märkten am besten ab, wenn die Volatilität ihren Höhepunkt erreicht.
Bei GMO haben wir die letzten vier Jahrzehnte damit verbracht, einen langfristigen Ansatz bei der Aktienanlage zu verfolgen.  Im Laufe der Zeit hat sich aus unserem Research eine einzigartige und zuverlässige Gruppe von herausragenden Unternehmen herauskristallisiert. Über Marktzyklen und -verwerfungen hinweg haben sich Qualitätsaktien als stabile Gruppe von außergewöhnlichen Unternehmen erwiesen, die sich ideal für die Kapitalbildung eignen. Die Qualitätsstrategie von GMO kann auf eine zwanzigjährige Erfolgsgeschichte mit überzeugenden Aktienrenditen und geringem Marktrisiko zurückblicken.
Der Fokus von GMO auf die Bewertung kann die Renditen über mehrere Perioden hinweg steigern und die defensive Renditecharakteristik des Quality Factor Investing verbessern.
Das daraus resultierende Portfolio hat sich als hervorragende Möglichkeit erwiesen, ein Kernaktien-Engagement aufzubauen, das in der Lage ist, die breiten Märkte sowohl in einem wachstums- als auch in einem wertorientierten Umfeld zu schlagen.

Der HMT Euro Aktien VolControl verfolgt das Ziel, einerseits signifikant vom langfristigen Renditepotenzial des Aktienmarktes im Euroraum zu profitieren und andererseits größere Drawdowns deutlich abzufedern. Das zentrale Element des Investmentprozesses ist die flexible benchmarkfreie Steuerung der Aktienquote in einer Bandbreite von 0 bis 100 Prozent, wobei der Fonds in ruhigen Marktphasen stärker investiert und in turbulenten defensiv positioniert ist. Dabei kombiniert er eine dynamische Risikosteuerung mit aktivem prognosebasiertem Management.

Dr. Heumann, erläutert, warum der HMT Euro Aktien VolControl eine attraktive Alternative zu (1.) ausgewogenen Mischfonds und (2.) zu Aktienfonds mit Wertsicherung darstellt. 

Hanseatische Tradition, Kontinuität und Verlässlichkeit
Als Tochterunternehmen der HanseMerkur-Gruppe ist die HanseMerkur Trust eingebunden in ein hanseatisches Traditionsunternehmen, dessen Wurzeln in der Gründung der Hanseatischen Krankenversicherung VVaG im Jahre 1875 liegen. Als Versicherungsverein auf Gegenseitigkeit ist die HanseMerkur auch noch heute nur ihren Kunden und Mitarbeitern verpflichtet – und keinen externen Aktionären oder Investoren. Als finanziell solides und wachstumsstarkes mittelständisches Unternehmen ist die Strategie der HanseMerkur auf das übergeordnete Ziel der dauerhaften Selbständigkeit der Gruppe ausgerichtet.
Bei der HanseMerkur Trust betreuen wir über 14 Mrd. Euro Anlagegelder, wovon 2 Mrd. Euro für Drittkunden verwaltet werden. Zu unseren Kunden gehören Versicherungen, Altersvorsorgeeinrichtungen, Industrieunternehmen, Stiftungen und Kirchen. Als mittelgroßer Asset Manager vereinen wir professionelle Prozesse, schlanke Strukturen und eine individuelle und persönliche Betreuung unserer Kunden.

 Thematische Strategien definieren die Investmentlandschaft neu und bieten Anlegern ein Engagement in Unternehmen, die die treibende Kraft hinter den strukturellen Veränderungen sein werden, die unsere Zukunft prägen – wie etwa die Energiewende in unserem Kampf gegen den Klimawandel oder zuletzt die generative KI-Revolution, die durch die Herausgabe von ChatGPT ausgelöst wurde. Thematische Anlagen haben in den letzten fünf Jahren erheblich an Interesse gewonnen, was in einem starken Anstieg des verwalteten Vermögens und der Mittelflüsse zum Ausdruck kommt. 
Während Anleger mit Einzelthemenstrategien steuern können, in welches Thema sie in welchem Zeitraum investieren, beobachten wir ein wachsendes Interesse an Mehrthemenstrategien. Mehrthemenstrategien können das Anlageerlebnis vereinfachen, da die Entscheidungen über die Wahl der relevantesten Themen, die Kapitalallokation zwischen den Themen und die Titelselektion an Experten abgetreten werden. Darüber hinaus bieten sie Anlegern eine Komplettlösung, mit der sie am langfristigen Aktienwachstum über verschiedene Megatrends hinweg partizipieren können, während diese sich weiterentwickeln.
 
Wir präsentieren unsere wichtigsten Erkenntnisse über einen effizienten Einsatz thematischer Anlagen in Ihrem Portfolio und über den Aufbau eines Mehrthemenportfolios, das ein Engagement in einem diversifizierten Korb von wachsenden, aufstrebenden Unternehmen anstelle von etablierten Tech-Mega-Caps bietet.

WisdomTree wurde 2006 mit der Vision gegründet, bessere Anlagemöglichkeiten zu schaffen. Das Unternehmen war der erste Investmentmanager, der Anlagen nach Dividenden gewichtete. Seit 2014 ist unser europäisches Geschäft in Bezug auf das Produktangebot und das verwaltete Vermögen gewachsen. Im April 2018 schlossen wir die Übernahme des börsengehandelten Rohstoff-, Währungs- und Short-and-Leveraged-Geschäfts von ETF Securities ab, darunter das weltweit erste Gold-ETP. Heute sind wir der größte unabhängige ETP-Anbieter weltweit und bieten mit die innovativsten ETPs an, die Rohstoffe, Devisen, Aktien, festverzinsliche Wertpapiere, Kryptowährungen und liquide Alternativen abdecken.

Nach dem Erreichen von Höchstständen bei den großen Indizes stellt sich für viele Investoren die Frage nach weiteren attraktiven Einstiegschancen. Oft werden in diesem Kontext Small Caps diskutiert, die sich langfristig besser als Large Caps entwickelten, zuletzt jedoch eine geringere Wachstumsdynamik aufwiesen. Während zahlreiche Argumente für eine bevorstehende Aufholjagd der Small Caps sprechen, wollen wir auch präsentieren, wie wir innerhalb dieses Segments besonders aussichtsreiche Aktien identifizieren.

Workshop Objectives: Diskussion der Fragestellung, ob und wann Small Caps das Performance-Gap zu den Large Caps schließen werden, was die Treiber einer Rallye sein könnten und welche Stock Picking Strategien erfolgversprechend sind.

Company Profile: Lampe Asset Management ist eine 100% Tochter der Hauck Aufhäuser Lampe Privatbank AG und verantwortet das Asset Management liquider Assets im Konzern. Der Fokus liegt auf diversifizierten, risikoadjustierten und nachhaltigen Anlagestrategien und modernsten Systemen, um maßgeschneiderte Investmentlösungen für Ihre Kunden zu erstellen. Investmentansätze umfassen i) die Begrenzung von Verlustrisiken mit systematischen Anlagestrategien zur Erzielung asymmetrischer Ertragsstrukturen und ii) fundamental-diskretionäre Ansätze in einem globalen Aktien- und Rentenuniversum, auch mit ESG-Ausrichtung.