Citywire ETF Forum Frankfurt

Die Entwicklung des ETF‑Marktes hat in den vergangenen Jahren deutlich an Dynamik gewonnen. Auf klassische Index- und Smart‑Beta‑Strategien folgt nun eine neue Generation aktiver Ansätze im ETF-Mantel. Diese Entwicklung ist in den Vereinigten Staaten bereits weiter fortgeschritten als in Europa, gewinnt jedoch auch hier zunehmend an Bedeutung im Hinblick auf Bestands- und Neugelder in diesem Segment.

Mitchell Firestein – Teil von Avantis Investors seit Tag 1 – gibt, einen Einblick in diese Entwicklung und in den Maschinenraum hinter dem systematischen aktiven Ansatz von Avantis Investors. Dabei analysiert er die wissenschaftlichen Grundlagen, die zur Entwicklung des Ansatzes beigetragen haben, und erläutert, wie Investoren durch diesen im Vergleich zu passiven Portfolioansätzen einen Mehrwert erzielen können.

Workshop-Ziel: 

1. Verständnis für den strukturellen Wandel im ETF‑Markt schaffen – Aktiv vs. Passiv.
2. Einblick in den systematisch aktiven Ansatz von Avantis Investors geben – das „Beste“ aus beiden Welten.
3. Den potenziellen Mehrwert wissenschaftlicher Erkenntnisse für Investoren herausarbeiten – investierbar mit aktiven ETFs.

Unternehmensprofil: 

Avantis Investors ist die ETF-Marke von American Century Investments und wurde 2019 gegründet. Seitdem vertrauen Investoren weltweit dem bewährten Ansatz bereits mehr als 125 Mrd. $ an Geldern an. Der Fokus von Avantis liegt auf aktiven ETFs mit einem wissenschaftlich fundierten, systematischen Investmentansatz. Die Strategien zielen auf höhere erwartete Renditen bei gleichzeitiger breiter Diversifikation, hoher Transparenz und niedrigen Kosten ab. Durch den Mehrheitseigentümer – Das Stowers Institute for Medical Research – ist zudem eine langfristige Unternehmensausrichtung gewährleistet. 

Präsentation

Einführung zu Eurizon Asset Management YOUR INDEX SICAV. Eurizon kann mit seiner 2008 eingeführten LTE-Produktreihe auf eine lange und erfolgreiche Bilanz bei indexorientierten Anlagestrategien zurückblicken. Dank unserer Kompetenzen können wir eine neue Palette von Indexfonds anbieten, die sowohl börsennotierte (ETFs) als auch nicht börsennotierte Anteile umfassen. 

• Makroökonomisches Umfeld

• YIS-Anlageprozess

Workshop-Ziel:

Passives Investieren in Euro Staatsanleihen: Was früher wie eine „langweilige“ Anlage klang, ist heute die Antwort auf Volatilität. Wir zeigen Ihnen, wie Sie mit unseren ETFs den gesamten Markt für auf Euro Staatsanleihen abbilden, das Zinsrisiko streuen und ein robustes Portfolio aufbauen können. 

Unternehmensprofil:

Eurizon ist ein führendes Unternehmen in der europäischen Vermögensverwaltungsbranche mit einer breiten internationalen Präsenz. Seit mehr als 35 Jahren baut Eurizon sein Geschäft kontinuierlich aus. Eurizon verfolgt einen diversifizierten Anlageansatz und verfügt über umfassende Kompetenzen in den Bereichen europäische festverzinsliche Wertpapiere, Multi-Asset-Strategien und quantitatives Management. Eurizon integriert SRI-Prinzipien und ESG-Kriterien in den Anlageprozess.  

Präsentation

Schwellenländer-Aktien legten 2025 um rund 30% zu. Auch dieses Jahr überzeugt die Assetklasse mit einem starken Jahresstart. Der Vortrag analysiert, wie Künstliche Intelligenz als strategischer Wettbewerbsfaktor, die potenziellen handelspolitischen Implikationen einer erneuten Trump-Administration sowie die zunehmende Notwendigkeit geopolitisch robuster Diversifikation die Allokation in Emerging Markets neu definieren.

Im Fokus stehen China und Indien als zentrale Wachstumspole, ergänzt durch das technologisch führende Ostasien mit Korea als Schlüsselakteur in Halbleitern sowie Brasilien als strukturell begünstigter Profiteur des globalen Rohstoffzyklus.

Workshop-Ziel: 

In diesem Workshop erfahren Sie, welche Faktoren künftig entscheidend dafür sind, wie sich Schwellenländer entwickeln. Sie erhalten einen verständlichen Überblick darüber, wo attraktive Chancen entstehen, welche Risiken zu berücksichtigen sind und wie sich diese Märkte sinnvoll in eine langfristige Anlagestrategie einordnen lassen. 

Unternehmensprofil:

Ihr verlässlicher Partner für das, was vor uns liegt™. Wir von Franklin Templeton sind davon überzeugt, dass Erfolg nicht nur Expertise, sondern auch starke Partnerschaften erfordert. Als zukunftsorientierter Vermögensverwalter legen wir großen Wert auf den Aufbau enger Beziehungen, um Ihre Ziele zu verstehen und die Herausforderungen der Märkte gemeinsam mit Ihnen zu meistern. Um Chancen für den Vermögensaufbau zu erschließen, setzen wir auf innovative Strategien und fundiertes Branchenwissen. Mit Franklin Templeton an Ihrer Seite bereiten Sie sich nicht nur auf die Zukunft vor, sondern gestalten sie aktiv mit.

Präsentation

Zusammenfassung: BlackRock und MSCI zeigen, wie detaillierte regionale Bausteine Anlegern helfen können, ihre Allokationen zu optimieren, Tracking und Flexibilität in Einklang zu bringen, was letztlich agilere, ergebnisorientierte globale Portfolios unterstützt. Dabei gehen wir auf Swap-basierte ETFs ein.

Swap-basierte UCITS-ETFs haben sich zu einem zentralen Instrument für effizientes Beta entwickelt und verbessern häufig die Gesamtkosten im Vergleich zu physisch replizierten Fonds. Wir werden erläutern, wo und warum die synthetische Struktur einen messbaren Effizienzvorteil bieten kann, wie Risikokontrollen (Sicherheiten, Margin-Anforderungen, Reset-Richtlinien) in der Praxis umgesetzt werden und wie sich dieser Ansatz im Vergleich zur physischen Replikation in wichtigen Märkten wie den USA, den Industrieländern und den Schwellenländern darstellt.

Workshop-Ziel:

• Darlegen, wie detaillierte regionale Bausteine Anlegern helfen können, globale Portfolios mit größerer Flexibilität und Präzision zu optimieren.

• Erläuterung der Effizienzvorteile von swapbasierten ETFs gegenüber der physischen Replikation, einschließlich wichtiger Kosten- und Strukturaspekte.

• Das iShares-Toolkit für Swap- und regionale ETFs vorstellen und aufzeigen, wie diese Bausteine eine effizientere Portfoliokonstruktion unterstützen können.

Unternehmensprofil:

Über iShares

iShares erschließt Chancen in verschiedenen Märkten, um den sich wandelnden Bedürfnissen der Anleger gerecht zu werden. Mit mehr als zwanzig Jahren Erfahrung, einem globalen Angebot von über 1.700 börsengehandelten Fonds (ETFs) und einem verwalteten Vermögen von rund 5,47 Billionen US-Dollar zum 31. Dezember 2025 treibt iShares den Fortschritt in der Finanzbranche weiter voran. iShares-Fonds basieren auf dem kompetenten Portfolio- und Risikomanagement von BlackRock.

Präsentation

Aktiv gemanagte EUR AAA CLO UCITS ETFs gewinnen bei europäischen Fixed-Income-Investoren zunehmend an Bedeutung. Der Workshop beleuchtet die strukturelle Robustheit von Senior AAA CLO-Tranchen – historisch sehr niedrige Ausfallraten, starke Subordination sowie variable Verzinsung mit Schutz vor Zinsvolatilität. Vor dem Hintergrund geplanter Solvency-II-Kapitalerleichterungen ab 2027 werden zudem zentrale Vorteile diskutiert: attraktive Spreads, geringe Korrelation zu traditionellen Anleihen, hohe Liquidität durch das ETF-Vehikel sowie Mehrwert durch aktives Management im aktuellen Refinanzierungs- und Maturity-Wall-Umfeld. Ideal für Portfolioverantwortliche die auch in 2026 und darüber hinaus auf resiliente Income-Strategien setzen. 

Workshop-Ziel: 

Ideal für Portfolioverantwortliche, die die Rolle von EUR AAA CLO UCITS ETFs im Kontext variabler Erträge, struktureller Schutzmechanismen sowie möglicher Solvency-II- Kapitalimplikationen ab 2027 einordnen möchten. 

Unternehmensprofil: 

UBS Asset Management ist ein global tätiger, großer und diversifizierter Vermögensverwalter mit einer Präsenz an 24 Standorten. Wir bieten Anlagemöglichkeiten und -stile für alle wichtigen traditionellen und alternativen Anlageklassen – von aktiv bis passiv, einschließlich eines umfassenden Angebots an nachhaltigen Anlagen – sowie Beratungsunterstützung für Institutionen, Wholesale-Intermediäre und Global Wealth Management-Kunden. 

Präsentation